刘建明（刘德华饰）在陈永仁（梁朝伟饰）被杀10个月后同意警队内部调查，被架空职权，加上家庭的变故，他的精神状态每况愈下，但他坚信局面特不快就会扭转。年轻警司杨锦荣（拂晓饰）在同事看来是怪人一个，他正靠着过人的业绩迈向警队最高层。为了搞清晰杨锦荣的真实身份，刘建明开始对其调查。刘建明慢慢发觉韩琛（曾志伟饰）旧日的生意拍档沈澄（陈道明饰）与杨锦荣有着千丝万缕的关系，为了置杨锦荣于死地，也为了不让自己的身份曝光，渴望做个好人已久的刘建明开始千辛万苦地寻寻一个又一个证据，但是他总在最接近真相时功亏一篑。